สารบัญ:
โบรกเกอร์และผู้ดูแลพร้อมด้วยสำนักหักบัญชีเป็นผู้อำนวยความสะดวกทางการค้าหลักในวงจรการซื้อขาย ในขณะที่โบรกเกอร์เริ่มต้นการซื้อขายและสำนักหักบัญชีจะตั้งถิ่นฐานพวกเขา custodian ให้การเข้าถึงและควบคุมสินทรัพย์ของลูกค้าที่ใช้ในการซื้อขาย บริการนายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์อาจถูกรวมเข้ากับการดูแลและการตั้งถิ่นฐานการค้า แต่การรวมการค้าดังกล่าวสามารถนำเสนอความขัดแย้งทางผลประโยชน์
นายหน้าชั้นนำ
โบรกเกอร์ขนาดเล็กและขนาดกลางมักให้บริการแก่นักลงทุนรายย่อยและลูกค้าสถาบัน จำกัด บางรายเท่านั้นขณะที่ต้องพึ่งพาผู้ให้บริการการค้ารายอื่นเพื่อดูแลทรัพย์สินและเคลียร์การค้า โบรกเกอร์ชั้นนำให้บริการลูกค้าสถาบันขนาดใหญ่เช่นกองทุนป้องกันความเสี่ยงและนักลงทุนที่ร่ำรวย โบรกเกอร์รายใหญ่มักจะมีความสามารถในการให้บริการการค้าอื่น ๆ เช่นผู้ดูแลและการอนุญาตในทางที่เพิ่มความสะดวกสบายสำหรับลูกค้าในการจัดการบัญชีซื้อขายของพวกเขา
ผู้ปกครอง
ตามเนื้อผ้าผู้รับฝากทรัพย์สินเป็นบุคคลที่สามที่นายหน้าใช้เพื่อป้องกันทรัพย์สินการค้าของลูกค้าเพื่อขจัดข้อกังวลใด ๆ ที่ลูกค้าอาจมีเกี่ยวกับความปลอดภัยของเงินของพวกเขา ผู้ดูแลทรัพย์สินครอบครองทรัพย์สินการซื้อขายทางกายภาพ: ใบรับรองหลักทรัพย์ - กระดาษและอิเล็กทรอนิกส์ - และเงินสดใด ๆ หากไม่มีการอนุมัติจากผู้ดูแลทรัพย์สินนายหน้าจะไม่สามารถเข้าถึงสินทรัพย์ของลูกค้าได้ สิ่งนี้จะช่วยป้องกันการจัดการเงินของลูกค้าโดยนายหน้า
บูรณาการการค้า
การบูรณาการการค้าหมายถึงการจัดการด้านการบริการด้านการค้าที่แตกต่างกันโดยนายหน้าคนเดียว ลูกค้านายหน้าซื้อขายที่แตกต่างกันมักจะมีความต้องการที่แตกต่างกันเกี่ยวกับวิธีที่โบรกเกอร์ของพวกเขาควรให้บริการการค้าที่หลากหลาย ลูกค้าสถาบันของกองทุนการลงทุนต่างๆอาจต้องการข้อมูลที่รวดเร็วกว่าในการซื้อขายของพวกเขาเมื่อเทียบกับความปลอดภัยมักจะต้องการโดยลูกค้ารายบุคคล โดยการรวมบริการนายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์และบริการ custodian - และบริการล้างหากจำเป็น - โบรกเกอร์ชั้นนำสามารถทำให้การซื้อขายมีประสิทธิภาพมากขึ้นสำหรับลูกค้า
ขัดผลประโยชน์
หากไม่มีการตรวจสอบและถ่วงดุลโดยผู้ดูแลทรัพย์สินบุคคลที่สามนายหน้าหลักที่ให้บริการนายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์และการดูแลทรัพย์สินอาจมีความขัดแย้งทางผลประโยชน์ระหว่างการให้บริการผลประโยชน์ของลูกค้าและการแสวงหาผลประโยชน์ของตนเอง ข้อกังวลหลักที่ลูกค้าของโบรกเกอร์รายสำคัญควรมีคือเงินของพวกเขาจะได้รับการปกป้องอย่างไร เพื่อให้ลูกค้ามั่นใจว่านายหน้าของพวกเขาจะไม่นำทรัพย์สินของพวกเขาไปใช้ในบัญชีของตนเองนายหน้ารายใหญ่อาจเสนอบริการผู้รับฝากทรัพย์สินผ่านนิติบุคคลแยกต่างหากของ บริษัท ย่อยของนายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์ของพวกเขาให้บริการการค้าที่รวดเร็วและลดความขัดแย้งทางผลประโยชน์